• “调整后 EBITDA”是指非国际财务报告准则下的经营业绩衡量指标,以合伙企业在合并子公司中的经济所有权权益和权益会计投资中的净收入和权益会计收入计算,不包括利息收入(费用)、净额、所得税、折旧和摊销费用、收购/处置收益(损失)、净额、交易成本、重组费用、重估损益、减值费用或逆转、其他收入或费用和优先股分配的影响。合伙企业在合并子公司中的经济所有权权益不包括归属于非控制性权益的金额,该金额与合伙企业在其国际财务报告准则合并经营业绩表中确定归属于非控制性权益的净收入的方式一致;
资产经理也被称为投资经理,客户被客户聘请代表他们投资资产。资产所有者包括公共和私营部门的养老金计划,(重新)保险公司,捐赠和基金会,代表自己或代表其受益人投资资产。避免了在没有项目的情况下发出的基线相比,项目所实现的排放减少。银行主要从事贷款,存款和其他金融中介活动的金融机构。碳足迹指标用于评估与投资组合相关的温室气体排放,具体取决于度量,以绝对术语或强度表示。碳强度的碳强度量的碳排放量为单位货币的每百万收入(投资组合的碳效率),以TONS CO 2 E/百万收入表示。商业房地产出于此技术票据的目的,商业房地产是用于购买,再融资,建设或康复商业房地产的贷款贷款。此定义意味着该物业用于商业目的。为了本技术票据的目的,公司贷款是在企业,非营利组织和任何其他组织结构的收益中使用不明使用的信用贷款和信用额度。循环信贷额度和透支设施以及由房地产获得的公司贷款(例如商业房地产安全的信贷线)也包括在此资产类别中。不扣除现金双重计数双重计数发生时,当温室气体排放或减少排放量不止一次以获取缓解承诺或财务承诺以减轻气候变化时。排放消除了从大气中清除温室气体排放的作用,并通过各种方式将其存储,例如土壤,树木,地下水库,岩石,海洋,甚至是混凝土和碳纤维等产品。EU TEG欧盟可持续金融技术专家小组。 evic在财政年度期间普通股票和优先股的市值总和,以及债务总和少数群体利益的账面价值。EU TEG欧盟可持续金融技术专家小组。evic在财政年度期间普通股票和优先股的市值总和,以及债务总和少数群体利益的账面价值。
资产经理也被称为投资经理,客户被客户聘请代表他们投资资产。资产所有者包括公共和私营部门的养老金计划,(重新)保险公司,捐赠和基金会,代表自己或代表其受益人投资资产。避免了在没有项目的情况下发出的基线相比,项目所实现的排放减少。银行主要从事贷款,存款和其他金融中介活动的金融机构。碳足迹指标用于评估与投资组合相关的温室气体排放,具体取决于度量,以绝对术语或强度表示。碳强度的碳强度量的碳排放量为单位货币的每百万收入(投资组合的碳效率),以TONS CO 2 E/百万收入表示。商业房地产出于此技术票据的目的,商业房地产是用于购买,再融资,建设或康复商业房地产的贷款贷款。此定义意味着该物业用于商业目的。为了本技术票据的目的,公司贷款是在企业,非营利组织和任何其他组织结构的收益中使用不明使用的信用贷款和信用额度。循环信贷额度和透支设施以及由房地产获得的公司贷款(例如商业房地产安全的信贷线)也包括在此资产类别中。不扣除现金双重计数双重计数发生时,当温室气体排放或减少排放量不止一次以获取缓解承诺或财务承诺以减轻气候变化时。排放消除了从大气中清除温室气体排放的作用,并通过各种方式将其存储,例如土壤,树木,地下水库,岩石,海洋,甚至是混凝土和碳纤维等产品。EU TEG欧盟可持续金融技术专家小组。 evic在财政年度期间普通股票和优先股的市值总和,以及债务总和少数群体利益的账面价值。EU TEG欧盟可持续金融技术专家小组。evic在财政年度期间普通股票和优先股的市值总和,以及债务总和少数群体利益的账面价值。
(*) 根据集团净利润,该集团净利润已根据法国巴黎银行发行的无固定期限超级次级票据利息进行调整,该票据被视为等同于法国巴黎银行发行的优先股,并在会计上被视为股息。(**) 有形权益回报率的计算方法是将归属于股东的净利润(已根据法国巴黎银行发行的无固定期限超级次级票据利息进行调整,在会计上被视为股息,并根据已赎回的无固定期限超级次级票据的外汇影响进行调整)除以年初至年末未经重新估值的平均有形永久股东权益(已根据直接计入权益的资产和负债变动、无固定期限超级次级票据、扣除应付给无固定期限超级次级票据持有人的税款后的净报酬和分配项目、无形资产和商誉)计算得出。(***) 不包括适用 IFRS 5 有关持有待售资产和负债组的影响。请参阅第 3 章。
注:除非另有说明,所有财务数据均基于 SEC 格式 1/ 总资本账户,包括非控股权益和优先股 2/ 归属于母银行股东的净收入 3/ 根据 BSP 通函 941 4/ 根据 BSP 通函 1011 5/ 根据经审计的财务报表 6/ 目前,根据 BSP 通函 1024 第 1 节,该比率设定为 0% 7/ 仅限现场、场外和移动 ATM,不包括现金取款机 (CAM) 和自助柜员机 (STM) 8/ 2021 年已调整,以考虑 2022 年 12 月 29 日支付的 20% 股票股利 9/ 未调整 2022 年 12 月支付的 20% 股票股利; 2022 年包括每股 1.00 菲律宾比索的特别现金股息 10/ 年度内支付的现金股息除以年度净利润 11/ 年度内支付的每股普通股现金股息除以年度平均每日收盘价
基金战略和考虑因素,在2024年,通货膨胀率放缓和利率峰值为当地股票提供了机会,但波动性仍然是一种风险,尤其是如果由于美联储自2022年以来,美国面临衰退。基金计划将普通股逐渐转移到70%的分配,而优先股和房地产投资信托基金30%,利用有利条件。投资策略将现代化,专注于增长,价值和股息股票,并基于基本分析和以技术分析为指导的公平选择。针对增长的关键部门包括集团,财产,运输和消费者部门。我们看到了上升潜力,特别是在外国投资者利益和消费者部门受益的企业中,工资增加和成本降低。该基金将保持多样化的投资组合,优先考虑具有强大基本原理,一致股息以及对通货膨胀,比索无力和石油价格波动的韧性的股票。高产和可交易证券将确保流动性,额外的现金流入将支持战略投资。
(*) 根据集团净利润,该集团份额已根据法国巴黎银行发行的无固定期限超级次级票据利息进行调整,该票据被视为等同于法国巴黎银行发行的优先股,并在会计上视为股息。 (**) 有形股东权益回报率的计算方法是,将股东应占净利润(已根据法国巴黎银行发行的无固定期限超级次级票据利息进行调整,在会计上视为股息,并根据已赎回的无固定期限超级次级票据的外汇影响进行调整)除以年初至年末未经重估的平均有形永久股东权益(已根据直接计入股东权益的资产和负债变动、无固定期限超级次级票据、扣除应付给无固定期限超级次级票据持有人的税款后的净报酬以及分配计划、无形资产和商誉) 。 (***) 不包括应用《国际财务报告准则第5号》有关持有待售资产和负债组的影响。请参阅第3章。
各交易所名称 各类别名称 交易代码 登记普通股(每股面值 1.00 美元) T 纽约证券交易所 存托股份,每股代表 5.000% 永久优先股 AT 系列千分之一的权益 PRA 纽约证券交易所 存托股份,每股代表 4.750% 永久优先股 CT 系列千分之一的权益 PRC 纽约证券交易所 AT&T Inc. 2.400% 全球票据,到期日为 2024 年 3 月 15 日 T 24A 纽约证券交易所 AT&T Inc. 浮动利率全球票据,到期日为 2025 年 3 月 6 日 T 25A 纽约证券交易所 AT&T Inc. 3.550% 全球票据,到期日为 2025 年 11 月 18 日 T 25B 纽约证券交易所 AT&T Inc. 3.500% 全球票据,到期日为 2025 年 12 月 17 日纽约证券交易所 AT&T Inc. 0.250% 全球票据,2026 年 3 月 4 日到期 T 26E 纽约证券交易所 AT&T Inc. 1.800% 全球票据,2026 年 9 月 5 日到期 T 26D 纽约证券交易所 AT&T Inc. 2.900% 全球票据,2026 年 12 月 4 日到期 T 26A 纽约证券交易所 AT&T Inc. 1.600% 全球票据,2028 年 5 月 19 日到期 T 28C 纽约证券交易所 AT&T Inc. 2.350% 全球票据,2029 年 9 月 5 日到期 T 29D 纽约证券交易所 AT&T Inc. 4.375% 全球票据,2029 年 9 月 14 日到期 T 29B 纽约证券交易所 AT&T Inc. 2.600% 全球票据,2029 年 12 月 17 日到期0.800% 全球票据,到期日为 2030 年 3 月 4 日 T 30B 纽约证券交易所 AT&T Inc. 3.950% 全球票据,到期日为 2031 年 4 月 30 日 T 31F 纽约证券交易所 AT&T Inc. 2.050% 全球票据,到期日为 2032 年 5 月 19 日 T 32A 纽约证券交易所 AT&T Inc. 3.550% 全球票据,到期日为 2032 年 12 月 17 日 T 32 纽约证券交易所 AT&T Inc. 5.200% 全球票据,到期日为 2033 年 11 月 18 日 T 33 纽约证券交易所
1。包含该招股说明书(“招股说明书”)的引言与(“德国”联邦共和国(“德国”),奥地利,法国,意大利和西班牙的公开发行(99,021,740 Orsche Holding Stuttgart GMBH,德国的一家有限责任公司(Gesellschaft MitBeschränkterHaftung),在德国斯图加特(Stuttgart)的注册办公室(SITZ)和PORSCHEPLATZ 1,70435 Stuttgart,Germany nignrend the Briending nrend the Briending nrend the Briend of Demance)德国TGART,根据HRB 739339(“保时捷Gmbh”或“卖出股东”),以及(ii)14,853,260现有的现有的非投票优先持票人股份(Auf Den halterlautende)本公司将从保时捷有限公司持有的股份中分得 20,000 股(无票面价值的无投票权优先股),与潜在超额配售有关(超额配售股份,与基础股份一起统称“发售股份”),国际证券识别号码(ISIN)为 DE000PAG9113,所有者为 Dr. Ing. hc F. Porsche Aktiengesellschaft,营业地址为德国斯图加特 Porscheplatz 1, 70435(电话 +49 711 911 0;网站:www.porsche.com)(“公司”或“保时捷股份公司”),并获准在法兰克福证券交易所(Frankfurter Wertpapierbörse)受监管市场部分(regulierter Markt)进行交易(简称“交易许可”),公司已发行的所有无票面价值的无投票权优先股(auf den Halterlautende stimmerechtslose Vorzugsaktien ohne Par Value)(简称“优先股”),现有优先股数量为 455,500,000 股。除在德国、奥地利、法国、意大利及西班牙公开发售发售股份外,部分或全部发售股份亦可依据 2018 年 6 月 15 日《瑞士金融服务法》第 54(2) 条的规定,通过在瑞士进行公开发售或在某些司法管辖区进行私募出售。本公司的法人实体识别代码(“LEI”)为:529900EWEX125AULXI58。该报价将由Bofa Securities Europe SA,51,Rue laBoétie,75008法国,法国,LEI 549300FH0WJAPEHTIQ77(“ BOFA SECURITITITS”) ),高盛银行欧洲SE,Marienturm,Taunusanlage 9-10,60329 Frankfurt Am Main,德国,Lei 8ibzugj7jplh368Je346(“ Goldman Sachs”)和JP Morgan Se,Taunustor 1,Taunustor 1,Taunusturm,Taunusturm,Taunusturm,60310 Am Main,Main,Main,LEI,LEI,JUI 39 J.39 J. 39 JUI摩根”))) (“ 联席全球协调人 ”,各自称为“ 联席全球协调人 ”)和法国巴黎银行,地址为 16, boulevard des Italiens, 75009 Paris, France,LEI R0MUWSFPU8MPRO8K5P83(“ 法国巴黎银行 ”),德意志银行股份公司,Taunusanlage 12, 60325 Frankfurt am Main, Germany,LEI 7LTWFZYICNSX8D621K86(“德意志银行”)和摩根士丹利欧洲有限公司,Große Gallusstraße 18, 60312 Frankfurt am Main, Germany,LEI 54930056FHWP7GIWYY08(“摩根士丹利”)(“高级联席账簿管理人”,各自为“高级联席账簿管理人”)和西班牙桑坦德银行,Paseo de Pereda, 9-12, Santander, Spain,LEI 5493006QMFDDMYWIAM13(“桑坦德银行”),巴克莱银行爱尔兰有限公司,One Molesworth Street, Dublin 2, Ireland, D02 RF29,LEI 2G5BKIC2CB69PRJH1W31(“巴克莱”)、法国兴业银行,29 boulevard Haussmann, 75009 Paris, France,LEI O2RNE8IBXP4R0TD8PU41(“法国兴业银行”)和 UniCredit Bank AG,Arabellastrasse 12, 81925 Munich, Germany,LEI 2ZCNRR8UK83OBTEK2170(“UniCredit”)(“联席账簿管理人”,各自称为“联席账簿管理人”,与联席全球协调人和高级联席账簿管理人合称为“承销商”)和德国商业银行股份公司,Kaiserstraße 16 (Kaiserplatz), 60311 Frankfurt am Main, Germany,LEI 851WYGNLUQLFZBSYGB56 (“ COMMERZBANK ”), Crédit Agricole Corporate and Investment Bank, 12 Place des Etats-Unis, CS 70052, 92547 Montrouge Cedex, France, LEI 1VUV7VQFKUOQSJ21A208 (“ Crédit Agricole CIB ”), Landesbank Baden-Württemberg, Am Hauptbahnhof 2, 70173 Stuttgart, 德国,LEI B81CK4ESI35472RHJ606 (“ LBBW ”) 和 Mizuho Securities Europe GmbH, Taunustor 1, 60310 法兰克福 am Main, 德国 LEI 213800G8QEXN34A2YG53 (“ Mizuho ”) “联席牵头经理”和每一位“联席牵头经办人”,与联席全球协调人、高级联席账簿管理人和联席账簿管理人统称“ 银行 ”)。本公司将与花旗集团共同申请交易许可。本招股说明书的日期为 2022 年 9 月 19 日,已根据欧洲议会和理事会 2017 年 6 月 14 日第 2017/1129 号条例 (EU) 第 20 条第 2 款获得德国联邦金融监管局 (Bundesanstalt für Finanzdienstleistungsaufsicht- 简称“ BaFin ”) 批准,该条例关于在向公众发售证券或在受监管市场交易时发布的招股说明书(“ 招股说明书条例 ”)的规定。BaFin 的联系方式为 Marie-Curie-Str. 24-28, 60439 Frankfurt am Main, Germany,电话:+49 228 4108-0,或通过其网站:www.bafin.de。公司已要求 BaFin 根据《招股说明书条例》第 25 条,向奥地利监管机构 Österreichische Finanzmarktaufsicht(“ FMA ”)、法国监管机构 Autorité des marchés financiers(“ AMF ”)、意大利监管机构 Commissione Nazionale per le Società e la Borsa(“ CONSOB ”)和西班牙监管机构 Comisión Nacional del Mercado de Valores(“ CNMV ”)通报已获批准的招股说明书。
(*) 根据集团净利润,经调整无固定期限超级次级票据利息后计算得出。无固定期限超级次级票据被视为等同于法国巴黎银行发行的优先股,并在会计上视为股息。 (**) 有形股东权益回报率的计算方法是将归属于股东的净利润(经调整法国巴黎银行发行的无固定期限超级次级票据利息,在会计上视为股息,并经兑换无固定期限超级次级票据的外汇影响调整)除以年初至年末未经重新估值的平均有形永久股东权益(归属于股东的股东权益,经调整直接计入股东权益的资产和负债变动、无固定期限超级次级票据、扣除应付给无固定期限超级次级票据持有人的税款后的报酬和分配项目、无形资产和商誉)。 (***) 不包括应用国际财务报告准则第5号有关持有待售资产和负债组的影响。参见第 3 章。