要点●蓝色经济是指可持续使用海洋资源,海洋和海岸以用于经济增长,改善生计和就业机会以及其生态系统健康。●尽管新加坡的蓝色经济计划更多地集中在减少能源使用,废物和碳足迹上,但可以在海洋可再生能源,沿海和海洋环境中的可持续粮食生产(CME)中进一步探索其他机会,通过抗水域生产海水,海水脱水以及通过容器通过容器电气化来进行水生产。●对新加坡有限沿海地区和海洋地区使用的多种要求将需要整体计划,持续的社区参与以及为企业提供转型的机会。●目前,东南亚没有蓝色经济供应链。新加坡可以在地区获得第一步的优势,并确保利用其先进的海洋和离岸工程领域(M&OE)和海上行业,并通过提供可持续能源服务。
市场设计以零边际成本间歇性可再生未来由弗兰克·A·沃拉克(Frank A.
量子信息和计算处理需要通过可行的操作和复合量子系统的测量来控制合适的资源。量子网络的构建块(颗粒)通常是相同的子系统(例如,物理Qubits,两级原子,光子,电子,准粒子),可以是玻色子或费米子[1-3]。当复合系统由非相同(或可区分的)粒子制成时,用于利用其量子源的良好操作框架(例如纠缠或连贯性)是基于本地操作和经典通信(LOCC)[4]。LOCC框架内的本地操作是指在每个粒子(粒子位置)上应用的。当然,对于由空间上覆盖的相同颗粒制成的量子网络是不可能的,这些粒子是无法区分且不可添加的。因此,在相同粒子系统中的量子资源的直接识别和利用仍然难以捉摸和挑战。这个问题一直在阻碍基于相同粒子的量子增强技术的期望发展。
2020 年 3 月,澳大利亚开始感受到 COVID-19 疫情的影响,社交距离限制严重影响了酒店业和零售业,许多行业还受到学校关闭和自我隔离要求的影响。预计 6 月季度的数据将更明显地反映出这种影响。
监管者的智慧。由于金融机构天生脆弱,流动性危机可预测,本文提出了一种“纾困”替代方案:即“或有资本”制度,在预定的时间点,大型金融机构的很大一部分债务证券将转换为股权证券。然而,与早期的或有资本提案不同,转换将以渐进、增量的方式进行,债务将转换为具有累积股息和投票权的高级、不可转换优先股。这种设计的目的是 (1) 以阻止过度冒险的方式稀释股权,(2) 创造一类有投票权的优先股股东,他们将理性地规避风险,并抵制普通股东增加杠杆和风险承担的压力,以及 (3) 避免“全有或全无”的过渡,这可能会引起政治阻力和官僚犹豫不决,而是通过构建更渐进的变革。
Franck Saint-Marcoux(PharmD,Phd)担任完整毒理学教授的职位,目前负责Limoges大学医院(法国)药理学和毒理学系的临床和法医毒理学单位。他获得了分析化学的主要程度,药学的高级研究的主要学位和2004年的药代动力学建模博士学位。他是同行评审的国际期刊中70多篇论文的作者或合着者,并在50多次国际会议上发表了演讲。自2017年4月以来,他与临床部门的Shimadzu Eu-Ic欧洲创新中心合作,开发了用于在毒理学中实施串联LCM的工具。圣马尔库克斯教授,非常感谢您为这次采访分配一些时间。
多德-弗兰克法案强调宏观审慎政策是金融监管的重要组成部分。2 监控系统重要性机构、市场和活动是该法案的核心。该法案旨在开发工具来 (1) 识别系统重要性金融机构,(2) 监控其在压力下的韧性并在必要时调整资本、流动性或杠杆水平,以及 (3) 在破产时促进其有序清算,同时最大限度地减少对整体经济的影响。图 1 和图 2 分别总结了自 2010 年以来针对银行和非银行机构通过的主要最终规则。表 1 提供了有关规则目标和实施的更多详细信息。2010-2011 2010 年多德-弗兰克法案实施的第一步是改革现有监管框架,通过建立金融稳定监督委员会 (FSOC) 和金融研究办公室 (OFR) 来建立更加透明和协调的体系。这些机构的目的是通过减轻“系统性风险”来增强金融稳定性。他们的主要目标是通过在美联储 (Fed) 的领导下指定和监控系统重要性金融机构 (SIFI) 来缓解所谓的“大而不倒”现象。
图表表 图 1:联邦住房金融局美国房价指数 ...................................................................... 15 图 2:2001-2006 年按贷款类型划分的抵押贷款发放情况 ........................................................ 17 图 3:美国银行新的资本附加费水平 ...................................................................................... 26 图 4:美国影子银行、传统银行和金融中介(万亿美元),1980-2015 年 ............................................................................................................. 30 图 5:10 家最大系统性金融机构 (SIFI) 的资产回报率 ............................................................................. 32 图 6:了解货币市场融资引擎 ............................................................................................. 34 图 7:美国大型复杂金融机构的结构 ............................................................................. 39 图 8:单一进入点策略 ............................................................................................................. 41 图 9:2005-2014 年投资银行的 ROE ............................................................................................. 54
图表 图 1:联邦住房金融局美国房价指数 ...................................................................... 15 图 2:2001 年至 2006 年按贷款类型划分的抵押贷款发放情况 ........................................................ 17 图 3:美国银行新的资本附加费水平 ...................................................................................... 26 图 4:美国影子银行、传统银行和金融中介(万亿美元),1980 年至 2015 年 ............................................................................................................. 30 图 5:10 家最大系统性金融机构 (SIFI) 银行的资产回报率 ............................................................................. 32 图 6:了解货币市场融资引擎 ............................................................................................. 34 图 7:美国大型复杂金融机构的结构 ............................................................................. 39 图 8:单一进入点策略 ............................................................................................................. 41 图 9:2005 年至 2014 年投资银行的 ROE ............................................................................................. 54
系统性风险判定:尽管保险业逃避了该法案的许多金融改革,但美联储委员会仍然拥有前所未有的机会来监管或监督被视为“非银行金融公司”的保险公司。FIO 为新成立的金融稳定监督委员会提供咨询服务,该委员会负责识别和应对美国金融体系中出现的风险。该法案允许 FIO 为联邦稳定监督委员会识别任何保险公司,这些公司的运营对保险业或整个美国金融体系构成系统性风险。这将使该公司受到美联储委员会的监督和监管,这是自 1945 年《麦卡伦-弗格森法案》通过以来保险公司首次受到联邦监管。