批次管理

高盛税收优惠核心 - 标准普尔 500 指数

高盛资产管理公司（GSAM，风格经理）为美林投资咨询计划客户（以下简称“计划客户”）账户提供全权投资咨询服务，力求在提高税后回报的同时跟踪标准普尔 500 指数。根据客户使用的限制级别以及客户选择如何为该策略提供资金，该策略将采用低（最高 1.4%）或高（最高 4%）跟踪误差预算进行管理。客户可以用现金或证券为该策略提供资金。定制选项包括排除证券、行业和负面环境、社会和治理 (ESG) 筛选。由于经理采用税收管理技术，力求在税后基础上为客户超越基准。税收管理流程包括税收批次管理、管理收益与损失、收获税收损失、管理合格股息。风格经理为该策略做出投资决策，并将这些投资决策和计划客户账户的相关交易订单提供给 Managed Account Advisors LLC (MAA)。美林的附属公司 MAA 是本策略的覆盖投资组合经理。MAA 通常执行投资决策并下达所有交易订单，但不做任何更改，但须遵守客户施加的任何合理限制、现金流和其他考虑因素。股票选择