XiaoMi-AI文件搜索系统
World File Search System敞口
Capital One，NA 2022 IDI 计划 - 公共部分
CONA 的市场风险敞口按照 COFC 和 CONA 董事会批准的风险管理政策和限额进行管理。CONA 的主要市场风险源于利率变化对收益和股权经济价值的影响，以及外汇 (FX) 汇率变化（程度较小）的影响。CONA 采用多种技术来管理利率敏感性，例如通过使用利率衍生品来改变各种资产和负债的期限和重新定价特征。CONA 还使用衍生品对冲以外币计价的风险敞口，以限制收益和资本比率对外汇风险的敞口。CONA 在场外交易 (OTC) 和交易所交易衍生品市场执行衍生合约，其中大部分是利率掉期、外汇掉期和外汇远期。此外，CONA 可能使用各种其他衍生工具来管理利率风险，包括上限、下限、期权、期货和远期合约。
截至 2024 年 10 月 31 日的 Biotech Growth Trust PLC 信息
投资政策 为实现投资目标，公司在全球范围内投资于生物技术公司的多元化股票和相关证券组合。公司在收购时不会将超过其总资产价值的 15% 投资于任何一只股票。在收购时，不超过 10% 的总资产将投资于非上市投资。此限制包括对 OrbiMed 或其附属公司管理的私募股权基金的任何投资或投资承诺。在扣除处置收益和其他资本回报后，对此类私募股权基金的投资或投资承诺将限制在 1500 万美元。公司的借款政策是借款不得超过公司净资产价值的 20%。公司可能无法直接或有效地投资于某些国家或股票类别。在这种情况下，公司可以通过掉期或其他衍生工具间接投资来获得风险敞口。对这些金融工具的风险敞口将计入并受到以下限制：衍生品交易（不包括股票掉期）可用于减轻风险和/或提高回报，且总净敞口不得超过相关交易时计量的总资产价值的 5%；股票掉期可用于有效的投资组合管理目的，通过衍生品和股票掉期交易相结合的方式产生的总净交易对手敞口不得超过交易时公司总资产价值的 12%。
覆盖策略的指南
已经制定了以下指南，以解决将GIP标准应用于覆盖策略的问题。覆盖策略是一种与基础投资组合分开进行投资策略的某个方面的管理，并作为单独的策略提供。覆盖策略通常是设计（1），以限制或维护基础投资组合中存在的指定风险敞口或（2）通过更改投资组合的指定风险敞口，从玛凯特的战术视图中获利。此外，一些覆盖策略试图增加针对有风险的指定目标分配或分配资本的价值。覆盖销售的曝光（公司承担投资管理责任的经济价值）是要管理的覆盖策略的名义价值，覆盖的基础投资组合的价值或指定的目标敞口。覆盖策略通常是使用衍生物未经资助和实施的，这可能导致覆盖层的公允价值非常小，负数甚至零。覆盖层组合本身可以高度杠杆化，这是由于使用衍生物。
匈牙利绿色优惠资本要求
第一个使用期： • 2021 年 ICAAP 审查 资本折扣： • 每项合格总风险敞口的 5% 或 7% • 折扣率因行业和所遵守的标准类型而异（在大多数情况下，欧盟分类标准触发 7%，气候债券倡议分类标准触发 5%） • 折扣降低了第二支柱的资本要求 • 优惠资本处理可能不会将风险敞口的资本要求降至 0 以下 • 优惠资本处理上限设定为机构总 RWA/TREA 的 1.5% • 计划中的绿色贷款应获得 30 个基点的利息折扣
专栏 I.2.1：中国经济可能大幅放缓对欧盟的溢出效应
德国和爱尔兰对中国的贸易敞口最大，2022 年分别达到总出口的 6.8% 和 6.4%。以贸易敞口占经济产出的比例来衡量，直接对华出口仅占欧盟 GDP 的 1.5%，德国和爱尔兰再次占据最高份额（分别为 2.8% 和 2.6%），其次是斯洛伐克和荷兰。其次，欧盟和中国还通过第三国建立了间接贸易联系，这些第三国对欧盟的进口需求可能会受到其对中国支出敞口的影响。第三，价格和收入的一般均衡反应将影响国际贸易部门以外的更广泛的宏观经济，包括在华经营的欧盟公司的盈利能力。全球大宗商品价格构成了对世界经济的另一个溢出渠道。最后，可能会产生潜在的金融传染效应。房地产开发商是中国负债最多的公司之一，在国际发行的债务中占有不可忽略的份额。中国房地产危机的加剧可能导致
