如果(a)在定价日或之前的最后一个交易日,纳斯达克美国存托凭证的收盘价(按每股折算)等值的港元超过本文件所述的最高公开发行价,及╱或(b)我们认为根据专业及机构投资者在簿记过程中所表达的兴趣水平,将国际发售价定为高于最高公开发行价的水平符合本公司作为上市公司的最佳利益,则我们可能会将国际发售价定为高于最高公开发行价的水平。如果国际发售价等于或低于最高公开发行价,则公开发行价必须定为等于国际发售价的价格。在任何情况下,我们均不会将公开发行价定为高于本文件所述的最高公开发行价或国际发售价。
香港交易及结算所有限公司、香港联合交易所有限公司及香港中央结算有限公司对本文件的内容概不负责,亦不对其准确性或完整性作出任何陈述,并明确表示,对于因本文件全部或部分内容而产生或因依赖该等内容而引致的任何损失,概不负责。本文件的副本连同附录六中“交付予香港公司注册处处长及展示的文件 – 交付予公司注册处处长的文件”一节所列文件,已根据《公司(清盘及杂项条文)条例》(香港法例第 32 章)第 342C 条的规定,由香港公司注册处处长登记。证券及期货事务监察委员会及香港公司注册处处长对本文件或上述任何其他文件的内容概不负责。公开发售价格及国际发售价格预期将由联席全球协调人(代表其本身及代表承销商)与本公司于定价日期协商确定。定价日期预期为 2022 年 7 月 6 日星期三或前后,且无论如何不迟于 2022 年 7 月 7 日星期四。除非另行公布,公开发售价格将不超过 22.10 港元。倘因任何原因,联席全球协调人(代表其本身及代表承销商)与本公司未能于 2022 年 7 月 7 日星期四之前就发售股份的定价达成一致,则全球发售将不会进行并失效。如果 (a) 纽约证券交易所美国存托凭证在定价日或之前的最后一个交易日的收盘价(按每股换算)等值港元超过本文件所述的最高公开发行价,及/或 (b) 我们认为,根据专业及机构投资者在累计投标过程中所表达的兴趣水平,将国际发行价定为高于最高公开发行价的水平符合上市公司的最佳利益,则我们可能会将国际发行价定为高于最高公开发行价的水平。如果国际发行价等于或低于最高公开发行价,则公开发行价必须定为与国际发行价相等的价格。此类理由载于本文件“承销”一节。在任何情况下,我们均不会将公开发售价定得高于本文件所述的最高公开发售价或国际发售价。联席全球协调人(代表其本身及承销商)可在本公司同意下,于香港公开发售申请截止日期当天早上或之前的任何时间减少根据全球发售发售的发售股份数目。进一步详情载于本文件“全球发售的架构”及“如何申请香港发售股份”。如果在上市日期上午八时正之前发生若干事件,联席全球协调人(代表香港承销商)可终止香港承销商根据香港承销协议认购香港发售股份及促使认购者认购香港发售股份的义务。在做出投资决策之前,潜在投资者应仔细考虑本文件中列出的所有信息,包括“风险因素”部分中列出的风险因素。公司的 ADS 每股代表四股股份,在纽约证券交易所上市交易,股票代码为“MNSO”。2022 年 6 月 27 日(美国东部时间)在纽约证券交易所报告的 ADS 最新售价为每股 8.75 美元。就全球发售而言,我们已提交 F-3 表格注册声明和初步招股说明书补充文件,并计划向美国证券交易委员会提交最终招股说明书补充文件,以根据美国证券法登记股份出售。美国证券交易委员会或任何州证券委员会均未批准或否决这些证券,也未确定本文件是否真实或完整。任何相反的陈述都是刑事犯罪。
香港交易及结算所有限公司、香港联合交易所有限公司及香港中央结算有限公司对本招股说明书的内容概不负责,亦不对其准确性或完整性作出任何陈述,并明确表示,对于因本招股说明书全部或部分内容而产生或因依赖该等内容而引致的任何损失,概不承担任何责任。本招股说明书的副本连同附录五“交付香港公司注册处处长并可供查阅的文件 – 交付香港公司注册处处长的文件”一节所列文件,已根据《公司(清盘及杂项条文)条例》(香港法例第 32 章)第 342C 条的规定,由香港公司注册处处长登记。证券及期货事务监察委员会及香港公司注册处对本招股章程或上述任何其他文件的内容概不负责。我们预期发售股份的定价将由联席代表(代表其本身及代表承销商)与本公司于定价日期协商确定。定价日期预期为 2022 年 6 月 27 日星期一或前后,且无论如何不迟于 2022 年 7 月 4 日星期一。除非另有公布,否则公开发售价将不超过每股发售股份 22.80 港元。倘因任何原因,我们与联席代表(代表其本身及代表承销商)就发售股份的定价意见不一,则全球发售将不会进行并失效。如果 (a) 纽约证券交易所美国存托凭证在定价日或之前的最后一个交易日的收盘价(按每股折算)等值港元超过本招股说明书中规定的最高公开发行价,及╱或 (b) 我们认为,根据专业及机构投资者在累计投标过程中所表达的兴趣水平,将国际发行价定为高于最高公开发行价的水平符合本公司作为上市公司的最佳利益,则我们可能会将国际发行价定为高于最高公开发行价的水平。如果国际发行价等于或低于最高公开发行价,则公开发行价必须定为与国际发行价相等的价格。此类理由载于本招股说明书“承销”一节。在任何情况下,我们均不会将公开发售价定得高于本招股章程所载最高公开发售价或国际发售价。联席代表(代表其本身及承销商)可在本公司同意下,于香港公开发售申请截止日期当日早上或之前任何时间减少根据全球发售发售的发售股份数目。在此情况下,本公司将不迟于香港公开发售申请截止日期当日早上在联交所网站www.hkexnews.hk及本公司网站ir.tuya.com刊登公告。进一步详情载于本招股章程“全球发售的架构”及“如何申请香港发售股份”两节。作出投资决定前,潜在投资者应仔细考虑本招股章程所载的所有资料,包括本招股章程“风险因素”一节所载的风险因素。如果在上市日期上午 8 时前发生某些事件,则香港包销商根据香港包销协议认购香港发售股份及促使认购者认购香港发售股份的责任可由联席代表(代表其本身及代表香港包销商)终止。本公司通过不同投票权控制。潜在投资者应注意投资具有不同投票权架构的公司的潜在风险,尤其是不同投票权受益人的利益可能不一定与我们股东的整体利益一致,而不同投票权受益人的利益将对股东决议的结果产生重大影响。有关我们 WVR 结构相关风险的更多信息,请参阅本招股说明书中标题为“风险因素——与 WVR 结构相关的风险”的段落。潜在投资者应在经过适当和仔细的考虑后才决定投资本公司。本公司的 ADS 每股代表一股 A 类普通股,在纽约证券交易所上市交易,股票代码为“TUYA”。2022 年 6 月 17 日(美国东部时间)在纽约证券交易所报告的 ADS 最新售价为每股 2.25 美元。就全球发售而言,我们已向美国证券交易委员会提交了 F-3 表格注册声明和初步招股说明书补充文件,并计划向美国证券交易委员会提交最终招股说明书补充文件,以根据美国证券法登记股份出售。美国证券交易委员会或任何州证券委员会均未批准或否决这些证券,也未确定本招股说明书是否真实或完整。任何相反的陈述都是刑事犯罪。
子公司及 (ii) 与位于中国的合并关联实体的合约安排。中国法律法规限制并附加条件外商投资互联网内容、基于增值电信的在线营销、音频和视频服务以及移动应用程序分发业务。因此,我们通过合并关联实体在中国经营这些业务,并依靠中国子公司、合并关联实体及其名义股东之间的合约安排来控制合并关联实体的业务运营。截至 2019 年 12 月 31 日、2020 年和 2021 年 12 月 31 日止年度,合并关联实体贡献的外部收入分别占我们总外部收入的 40%、43% 和 44%。本年度报告中的“本公司”指百度公司,而“我们”、“我们的”或“百度”指百度公司及其子公司,以及在描述我们的运营和合并财务信息时指我们在中国的合并关联实体,包括但不限于北京百度网讯科技有限公司或百度网讯。我们的美国存托凭证投资者并非购买我们在中国的合并关联实体的股权,而是购买在开曼群岛注册成立的控股公司的股权。
本演示文稿包含经修订的 1933 年证券法第 27A 条和经修订的 1934 年证券交易法第 21E 条所定义的前瞻性陈述。“目标”、“相信”、“预期”、“希望”、“旨在”、“打算”、“可能”、“或许”、“预期”、“考虑”、“继续”、“估计”、“计划”、“潜在”、“预测”、“预计”、“将”、“可能有”、“可能”、“应该”、“会”、“可以”和其他具有类似含义的词语或术语可识别前瞻性陈述。由于各种因素,实际结果可能与此类前瞻性陈述所示的结果存在重大差异,包括但不限于与以下方面相关的风险:我们的财务状况和对额外资本的需求;我们的开发工作;我们的产品开发活动以及临床前和临床试验的成本和成功;将使用我们的AI平台技术开发的任何获批药品商业化,包括我们候选产品的市场接受率和程度;我们对第三方的依赖,包括进行临床试验和产品制造;我们无法建立合作伙伴关系;政府监管;保护我们的知识产权;员工事务和增长管理;我们的美国存托凭证和普通股,国际经济、政治、法律、合规、社会和商业因素(包括通货膨胀)的影响,以及其他重大地缘政治和宏观经济事件对我们业务的影响;以及影响我们业务运营和财务状况的其他不确定因素。有关这些风险的进一步讨论,请参阅我们最近的20-F表年度报告和向美国证券交易委员会(SEC)提交的其他文件中包含的风险因素,这些文件可在www.sec.gov上查阅。除法律要求外,我们不承担更新任何前瞻性陈述的义务。
本演讲包含经修订的1933年《证券法》第27A条的含义和1934年《证券交易所法》第21E条的含义。The words “target,” “believe,” “expect,” “hope,” “aim,” “intend,” “may,” “might,” “anticipate,” “contemplate,” “continue,” “estimate,” “plan,” “potential,” “predict,” “project,” “will,” “can have,” “likely,” “should,” “would,” “could,” and other words and terms of similar meaning identify forward-looking statements.实际结果可能与通过各种因素所指示的陈述所指示的结果有实质性不同,包括但不限于与以下风险相关的风险:我们的财务状况和需要额外资本的需求;我们的发展工作;我们的产品开发活动以及临床前和临床试验的成本和成功;商业化使用我们的AI平台技术开发的任何批准的制药产品,包括我们产品候选产品的市场接受率和程度;我们对第三方的依赖,包括进行临床测试和产品制造;我们无法建立伙伴关系;政府监管;保护我们的知识产权;员工事务和管理增长;我们的广告和普通股,国际经济,政治,法律,合规性,社会和商业因素的影响,包括通货膨胀,以及其他重大的地缘政治和宏观经济事件对我们业务的影响;以及其他影响我们业务运营和财务状况的不确定性。除法律要求外,我们不承担更新任何前瞻性陈述的义务。有关这些风险的进一步讨论,请参阅我们最近向美国证券交易委员会(SEC)(SEC)提交的年度报告中包含的风险因素,该报告可在www.sec.gov上获得。
在中国大陆注册成立的子公司或中国大陆子公司,以及 (ii) 与位于中国大陆的可变利益实体的合同安排。我们在中国大陆的互联网内容服务、增值电信服务、互联网地图服务、在线音频和视频服务和移动应用程序分发业务已通过适用的 VIE 进行,以遵守中国大陆的法律法规,这些法律法规限制并施加了对参与提供此类业务的公司进行外国直接投资的条件。因此,我们通过可变利益实体在中国大陆经营这些业务,并依靠百度公司/爱奇艺公司、我们在中国大陆的子公司、可变利益实体及其名义股东之间的合同安排来控制可变利益实体的业务运营。截至 2020 年 12 月 31 日、2021 年和 2022 年 12 月 31 日止年度,可变利益实体贡献的外部收入分别占我们总外部收入的 43%、44% 和 47%。本年度报告中使用的“本公司”是指百度公司,而“我们”、“我们的”或“百度”是指百度公司及其子公司,在描述我们的运营和合并财务信息时,中国大陆的可变利益实体和所有可变利益实体均为在中国大陆注册成立的国内公司,我们对其不拥有任何股权,但其财务业绩已根据美国公认会计准则完全根据合同安排合并到我们的合并财务报表中。我们 ADS 的投资者并非购买中国大陆可变利益实体的股权,而是购买在开曼群岛注册成立的控股公司的股权。
内地子公司,以及 (ii) 与位于中国大陆的可变利益实体的合同安排。我们在中国大陆的在线游戏、音乐流媒体、在线智能学习服务和互联网内容服务业务已通过适用的 VIE 开展,以遵守中国大陆的法律法规,这些法律法规限制并施加了对从事此类业务的公司进行外国直接投资的条件。因此,我们通过可变利益实体在中国大陆经营这些业务,并依靠网易公司、我们在中国大陆的子公司、可变利益实体及其名义股东之间的合同安排来控制可变利益实体的业务运营。2020 年、2021 年和 2022 年,VIE 产生的收入分别占我们总净收入的 84.4%、85.9% 和 86.4%。截至 2021 年 12 月 31 日和 2022 年 12 月 31 日,VIE 的总资产(不包括应收网易集团其他公司的款项)分别占我们截至同一日期的合并总资产的 8.5% 和 7.1%。在本年报中,“我们的公司”是指网易公司,而“我们”、“我们的”、“网易”或“网易集团”是指网易公司、其子公司,以及在描述我们的运营和合并财务信息时指中国大陆的可变利益实体。所有可变利益实体都是在中国大陆注册成立的国内公司,我们对其不拥有任何股权,但其财务业绩已根据美国公认会计准则完全基于合同安排合并到我们的合并财务报表中。我们的美国存托凭证或普通股的投资者并非购买中国大陆可变利益实体的股权,而是购买在开曼群岛注册成立的控股公司的股权。
诺华股份公司及其合并附属公司公布的合并财务报表以美元计价。我们根据本年度报告表 20-F(年度报告)第 18 项编制的合并财务报表是根据国际会计准则委员会(IASB)颁布的国际财务报告准则(IFRS)编制的。“第 5 项经营和财务回顾及前景”连同我们业务的在研产品和关键开发项目部分(参见“第 4 项公司信息 - 第 4.B 项业务概览”)构成瑞士债务法定义的经营和财务回顾(“Lagebericht”)。除非上下文另有要求,本年度报告中的“我们”、“我们的”、“我们”、“诺华”、“集团”、“公司”和类似词语或短语均指诺华股份公司及其合并附属公司。但是,每个集团公司在法律上独立于所有其他集团公司,并通过各自的董事会或类似的监督机构或其他最高地方管理机构(如适用)独立管理其业务。本年度报告中列出的每位高管都直接向雇用该高管的集团公司的其他高管或该集团公司的董事会汇报。在本年度报告中,“美元”、“USD”或“$”是指美利坚合众国的法定货币,“CHF”是指瑞士法郎,“欧元”或“EUR”是指加入欧盟的 27 个成员国的法定货币;除非上下文另有要求,“美国”或“US”均指美利坚合众国,“欧盟”或“EU”均指欧盟及其 27 个成员国,“拉丁美洲”均指中美洲和南美洲(包括加勒比地区),“澳大拉西亚”均指澳大利亚、新西兰、美拉尼西亚、密克罗尼西亚和波利尼西亚;“EC”均指欧盟委员会;“关联公司”均指我们关联公司的员工;“SEC”均指美国证券交易委员会;“FDA”均指美国食品药品管理局;“EMA”均指欧盟机构欧洲药品管理局;“CHMP”均指欧洲药品管理局人用药品委员会;所提及的“ADR”或“ADRs”指的是诺华美国存托凭证,所提及的“ADS”或“ADSs”指的是诺华美国存托股票;所提及的“NYSE”指的是纽约证券交易所,所提及的“SIX”指的是瑞士证券交易所;所提及的“ECN”指的是诺华执行委员会;所提及的“GSK”指的是葛兰素史克公司,所提及的“AAA”指的是 Advanced Accelerator Applications SA,所提及的“Novartis Gene Therapies”指的是诺华基因治疗公司。(原名 AveXis),且“Endocyte”指 Endocyte, Inc. 所有以斜体显示的产品名称均为集团公司所有或授权的商标。标有“®”或“™”的产品名称不是集团公司所有或授权的商标,而是其各自所有者的财产。
诺华公司及其合并附属公司发布以美元计价的合并财务报表。我们根据本年度报告表 20-F(年度报告)第 18 项编制的合并财务报表是根据国际会计准则委员会 (IASB) 发布的国际财务报告准则 (IFRS) 编制的。“第 5 项。经营和财务回顾及前景”,连同我们业务的在研产品和关键开发项目部分(参见“第 4 项。公司信息 - 第 4.B 项。业务概览”),构成瑞士债务法定义的经营和财务回顾(“Lagebericht”)。除非上下文另有要求,本年度报告中的“我们”、“我们的”、“我们”、“诺华”、“集团”、“公司”和类似词语或短语均指诺华股份公司及其合并附属公司。但是,每个集团公司在法律上均独立于所有其他集团公司,并通过其各自的董事会或类似监督机构或其他最高地方管理机构(如适用)独立管理其业务。本年度报告中列出的每位高管都直接向雇用该高管的集团公司的其他高管或该集团公司的董事会汇报。以“®”或“™”标识的产品名称是集团公司不拥有或未授权的商标,是其各自所有者的财产。在本年报中,除非上下文另有要求,所提及的“美元”、“USD”或“$”均指美利坚合众国的法定货币,“CHF”指瑞士法郎,“欧元”或“EUR”指欧盟 27 个成员国的法定货币;所提及的“美国”或“US”均指美利坚合众国,“欧盟”或“EU”均指欧盟及其 27 个成员国,“拉丁美洲”均指中美洲和南美洲(包括加勒比地区),“澳大拉西亚”均指澳大利亚、新西兰、美拉尼西亚、密克罗尼西亚和波利尼西亚;“EC”均指欧盟委员会;“关联公司”均指我们关联公司的员工;“SEC”均指美国证券交易委员会;“FDA”均指美国食品药品监督管理局;所提及的“EMA”指的是欧盟机构欧洲药品管理局,所提及的“CHMP”指的是欧洲药品管理局人用药品委员会;所提及的“ADR”或“ADRs”指的是诺华美国存托凭证,所提及的“ADS”或“ADSs”指的是诺华美国存托股份;所提及的“NYSE”指的是纽约证券交易所,所提及的“SIX”指的是瑞士证券交易所;所提及的“ECN”指的是诺华执行委员会;所提及的“GSK”指的是葛兰素史克公司;所提及的“Roche”指的是罗氏控股公司;所提及的“Gyroscope Therapeutics”指的是 Gyroscope Therapeutics Holdings plc; “AAA” 指的是 Advanced Accelerator Applications S.A.,“Novartis Gene Therapies” 指的是 Novartis Gene Therapies, Inc.,“Endocyte” 指的是 Endocyte, Inc. 所有以斜体显示的产品名称均为集团公司拥有或授权的商标。