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易捷航空董事会接受 Castlelake 收购要约中 6.90 英镑的股份要约
易捷航空 (easyJet plc) 董事会和总部位于明尼阿波利斯的私人信贷和航空投资者 Castlelake, L.P. 易捷航空董事会接受 Castlelake 收购要约中 6.90 英镑的股票要约后,首先出现在航空商业新闻 (Aviation Business News) 上。
来源:航空业务新闻易捷航空 (easyJet plc) 董事会和总部位于明尼阿波利斯的私人信贷和航空投资者 Castlelake, L.P. 已就建议现金收购的财务条款达成原则协议,对这家总部位于英国的低成本航空公司的估值为每股 6.90 英镑。
继 6 月 12 日以来四次要约被拒绝后,第五项提案于 7 月 4 日提出,该提案将航空公司已发行和即将发行的普通股资本在完全稀释的基础上估值为约 52 亿至 55 亿英镑。
6.90 英镑的现金报价比易捷航空 7 月 3 日星期五的收盘价 558.2 便士溢价 23%,今天早上开盘时,该航空公司的股价上涨了近 10% 至 6.20 英镑。
Castlelake 最初于 5 月 29 日向英国监管机构披露了其战略利益,随后于 6 月 12 日提交了每股 5.60 英镑的非公开发行提案。
易捷航空董事会拒绝了这一初步提议,并于 6 月 17 日、6 月 20 日和 6 月 23 日连续提出 6.00 英镑、6.25 英镑和 6.50 英镑的出价,将早期的出价视为利用低迷的股票估值的“机会主义”尝试。由于欧洲运营挑战以及涉及伊朗的地缘政治冲突导致 Jet A-1 成本不断上升,该公司股价此前曾跌至 3.69 英镑的年度低点,这突显了该航空公司的结构性燃料成本风险。
在以每股 6.50 英镑的价格拒绝第四项提案后,董事会授予 Castlelake 有限的内部商业数据访问权限,这一让步促使改进了第五项提案。
董事会得出的结论是,如果根据《城市收购与合并守则》规则 2.7 宣布提出要约的坚定意图,则这些更新后的财务条款达到了可能向股东推荐的估值水平。
这一机制使易捷航空创始人 Stelios Haji-Ioannou 爵士(其家族控制着 15.3% 的股份)能够维持其股权敞口并保留私营公司结构下现有的品牌使用费协议。
